Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Как ликвидно инвестировать в золото физическому лицу в 2023 году». Если у Вас нет времени на чтение или статья не полностью решает Вашу проблему, можете получить онлайн консультацию квалифицированного юриста в форме ниже.
Хотя многие в традиционном банковском секторе имеют привычку очернять золото как «камень-любимчик» или «варварский реликт» мира, которого больше не существует, центральные банки остаются крупнейшими покупателями золота на планете. Центральным банкам поручено управлять денежно-кредитной политикой страны, например, корректировать процентные ставки и выступать в качестве кредитора последней инстанции для коммерческих банков.
Центральные банки продолжают скупать золото
Правительства уже давно хранят запасы золота в качестве резервного актива. Золото больше не используется для прямого обеспечения стоимости валют, но оно по-прежнему является важным активом на балансах центральных банков. В последнее время ряд центральных банков (преимущественно в Азии и Европе) увеличили количество золота, которое они держат в качестве резервов. Это отражено на графике ниже.
Как лучше всего инвестировать в золото: основные способы
Как считают многие инвесторы, самый простой вариант вложения денег в благородный металл – приобретение данного актива в его натуральном воплощении. Речь идет об инвестировании в физическое золото, обычно осуществляемом посредством покупок золотых слитков или, как вариант, изделий, в составе которых присутствует этот драгметалл (к примеру, ювелирных украшений, памятных монет).
Существуют разные возможности приобретения благородного металла, но очень часто возникает проблема с его последующим хранением. Наиболее надежными вариантами считаются аренда инвестором банковской ячейки или открытие специального металлического счета обезличенного типа в соответствующем финансовом учреждении. Таким образом, банк принимает на себя главные риски, связанные с обеспечением сохранности драгметалла. Подобные услуги предоставляются сегодня большинством крупных банковских организаций, заслуживших доверие значительного числа клиентов.
Обезличенный металлический счет (ОМС) в банке позволяет клиенту беспрепятственно продать принадлежащее ему золото. Как правило, управление активами через ОМС может осуществляться инвестором онлайн – с помощью опций персонального кабинета на веб-сайте банка. Однако ОМС подразумевает некоторые риски для инвестора –
на подобные счета законодательство РФ о страховании банковских вкладов не распространяется.
Иначе говоря, при закрытии банка клиент сможет попытаться вернуть свое золото только через процедуру банкротства финансового учреждения, предусматривающую погашение задолженности имеющимися у должника активами.
Второй вариант вложения денег в золото – целенаправленно приобретать долевые ценные бумаги корпораций, осуществляющих хозяйственную деятельность в сфере добычи или обработки этого драгметалла. Как вариант, можно покупать акции, эмитированные производителями ювелирных изделий.
Особенности налогообложения инвестиций в золото
Сделки с золотым металлом в России имеют два вида налогообложения. Выше уже было сказано, что при покупке физического золота необходимо уплатить НДС в размере 20%. В остальных случаях действует стандартное правило, относящееся ко всем инвестициям: налогом НДФЛ в размере 13% облагается прибыль, получаемая физическим лицом от разницы в цене продажи и покупки.
Что важно знать о налогах на золото при его покупке и продаже:
-
При покупке или продаже посредством банков, заполнение и подача налоговой декларации входит в обязанность самого налогоплательщика (инвестора).
-
При сроке владения драгметаллом меньше трех лет, декларацию подавать необходимо, даже если расчетный налог нулевой.
-
Моменты покупки и/или продажи, а также понесенные на покупку затраты должны быть подтверждены документально.
-
При продаже золота на сумму до 250 000 рублей в год есть возможность оформления налогового вычета.
-
Владение золотом в течение 3 лет и более освобождает от уплаты на лога при продаже.
Что ждет рынок золота в 2022-м
В начале марта биржевые котировки золота превышали $2 000 за унцию, но затем цена стала снижаться. В середине июля цена на драгметалл впервые с марта 2021 г. упала ниже $1 700 за унцию. Сейчас рыночная цена на золото, по данным LBMA, составляет $1 704 за унцию.
Аналитики не ожидают резкого роста цен в текущем году. Емельянов отмечает, что на протяжении последнего месяца золото дешевело из-за укрепления доллара к другим мировым валютам, что связано с ускоренным ростом ставки ФРС. «Пока ситуация на рынке не в пользу золота, в ближайшие год-два цена будет стоять на месте», — считает аналитик. По мнению Красноженова, цена золота превысит уровень $2 000 за унцию на горизонте следующих 2–3 лет.
«Нарастающая геополитическая нестабильность, пандемические ограничения и нарушения логистических цепочек поддерживают растущий интерес инвесторов к физическому золоту как защитному активу. Мировые ЦБ также наращивают закупки физического золота», — поясняет он.
Золото, акции и инфляция
Уже многие десятилетия золото входит в тройку самых ликвидных мировых активов, наряду с нефтью и долларом. А также является непревзойденным активом-убежищем для любого объема капитала.
Доход от инвестиций во всем мире принято обозначать коэффициентом ROI или Return on Investment. Предлагаю вам сравнить доход от инвестиции в золото с доходом от инвестирования в акции компании Майкрософт за период с 2018 по 2020 годы.
Как цифровое золото, так и физическое золото имеют свои плюсы и минусы. Однако выбор инвестиций зависит от инвестора. Если единственная цель покупки золота — инвестиции, можно инвестировать в цифровое золото вместо физического золота. Однако цифровое золото не регулируется и имеет ограничение на максимальное количество лет, в течение которых его можно хранить в цифровой форме. В этих случаях можно предпочесть другие формы цифровых инвестиций, например, суверенные золотые облигации и золотые биржевые фонды ETF (взаимные фонды). С другой стороны, физическое золото полезно для потребления и не рекомендуется для инвестиционных целей.
Будь то цифровое золото или физическое золото, инвестиционный портфель с примерно 10%-20% золота считается здоровым. Это помогает диверсифицировать портфель, а также хеджирует волатильность, валютный риск и инфляционный риск.
Среди экономистов считается несомненным, что инфляция в США прошла свой пик. Тем не менее, по общему мнению, ФРС продолжит повышать процентные ставки в 2023 году. Решающим вопросом на рынке золота является следующий: когда ФРС прекратит повышать процентные ставки, и можно ли ожидать, что процентные ставки снова снизятся уже в 2023 году?
В настоящее время пик процентной ставки в США ожидается на уровне около 5 %, который должен быть достигнут весной следующего года. Затем экономисты ожидают фазу, в которой процентные ставки останутся стабильными, пока не ожидается их новое снижение на фоне слабой экономики.
«Это может произойти во второй половине следующего года, поскольку к тому времени инфляция снизится достаточно сильно, а экономика США находится в состоянии рецессии с начала года», – сказал Фрич. Если это действительно произойдет, то можно ожидать небольшого роста цен на золото, сказал он. Фритч ожидает, что к концу 2023 года цена на золото составит 1850 долларов за тройскую унцию (31,1 грамма).
Аналитики, опрошенные информационным агентством Bloomberg, в среднем предполагают, что цена золота должна составлять 1835 долларов за унцию в конце 2023 года. Диапазон простирается от 1 600 долларов, что ожидают эксперты по сырьевым товарам в Landesbank Baden-Württemberg, до 1 900 долларов, что ожидают эксперты Deutsche Bank.
Сколько стоит слиток золота в 1 унцию?
Золотые слитки США
| Продукт | Лучшая цена |
|---|---|
| Золотые слитки Credit Suisse 1 унцию Золотые слитки Credit Suisse 1 унцию от JM Bullion. | Так же низко, как $2050.35 |
| Золотые слитки PAMP Suisse 1 унция Золотые слитки PAMP Suisse 1 унция от JM Bullion. | Так же низко как 2055.35 $ |
| Золотые слитки PAMP Suisse 100 г Золотые слитки PAMP Suisse 100 г от JM Bullion. | Так же низко как 6521.14 $ |
Что происходило на российском рынке золота?
Цены в РФ вели себя немного иначе. Россия не участвовала в скупке драгоценного металла, хотя желание было. Но после начала СВО российские золотовалютные резервы были заморожены, и тогда центральный банк стал закупать золото на внутреннем рынке.
Однако Минфин США не дремал и ввел также санкции для компаний, хоть как-то помогающих участвовать в скупке золота банку России. Организации, пусть даже просто обеспечивающие логистику и косвенно задействованные в «золотых» операциях попадали под пресс. После этого закупка драгметалла прекратилась и на внутреннем рынке. В связи с этим запасы металла в России снизились.
Золото в России продается в рублях. После того как котировки в долларах на мировых рынках устремились вниз, его стоимость стала понижаться и в рублях: РФ — это часть мировой финансовой системы. Однако по сравнению с другими странами, российский металл получил двойной удар: его цена снизилась сначала в американской валюте, а затем и в рублях, укрепившегося сильнее, чем когда бы то ни было в российской истории.
Кто уже готовится к смене тренда
К слову, косвенным подтверждением скрой смены тренда могут быть действия центробанков многих стран, которые без лишнего шума активно затариваются желтым металлом.
Всемирный совет по золоту (WGC) на днях опубликовал отчёт о состоянии мирового рынка золота в 3 квартале этого года. В нем указано, что спрос на этот металл в мире в 3 квартале вырос на 28% в годовом выражении и на 22% к предыдущему кварталу и достиг отметки в 1181,5 тонну.
Росту способствовали не только высокий потребительский спрос в ювелирном бизнесе и инвестиционном сегменте, но и покупки центральных банков: за июль-сентябрь этого года они стали рекордными — 399,3 тонны. А с начала года регуляторы выкупили уже 700 тонн золота, что на 62% больше, чем за аналогичный период прошлого года.
Прогнозы на золото на будущее
Поскольку золото является таким зрелым и устоявшимся рынком, а также довольно стабильным и медленно развивающимся рынком, существует множество прогнозов на будущее для драгоценного металла. Конечно, есть факторы, которые необходимо учитывать при долгосрочных прогнозах цен на золото, которые часто непредсказуемы, такие как предложение полезных ископаемых или геополитическая напряженность. Но есть также много факторов, которые помогают стимулировать золото, и они в основном медленно повышали цену на протяжении многих лет, например, валютная инфляция и потребность в безопасных активах.
Повествование о цифровом золоте также подрывает рыночную капитализацию золота. Тем не менее, тенденция восходящая, учитывая бычий настрой этого актива. Золото начинает возвращаться, поскольку биткойн остывает, а дельта-разновидность COVID снова начинает встряхивать рынки.
Когда покупать золото?
Как говорит финансист, член Ассоциации профессиональных директоров АНД Николай Неплюев, заработать на золоте реально в том случае, если рассматривать инвестиции в драгоценный металл как бессрочные вложения, а также оперативно реагировать на изменения рынка. «Например, сейчас, когда многие нуждаются в рефинансировании и активно скидывают золото (из-за этого цена драгоценного металла и снижается), самое удачное время для его покупки по заниженной стоимости. Впоследствии, когда экономика восстановится и фондовые рынки стабилизируются, инвесторы снова будут излишек средств финансировать в золото. Тогда нужно продавать золото, и эта спекуляция на стоимости может дать высокий профит. В данной стратегии высокая диверсификация рисков, но неопределенный срок инвестиций и процент маржи. Возможно, восстановления экономики и, соответственно, возобновления спроса на золото придется ждать два-три года», — предупреждает эксперт.
В свою очередь, Виталий Манкевич перечисляет следующие ситуации, когда имеет смысл вкладываться в золото: при крайне высокой инфляции, в моменты ожидания обвалов (а не самих обвалов) рынка.
Заменят ли золотые слитки инвестиции в доллары
В марте 2022 года министр финансов РФ Антон Силуанов заявил, что на фоне нестабильной геополитической ситуации вложения в золото станут идеальной альтернативой покупке долларов. Он пояснял, что цена на золото подвержена краткосрочным колебаниям, но в долгосрочной перспективе вложения показывают свою прибыльность.
При этом покупка и хранение валюты в этом году заметно осложнились.
В марте Банк России ввел запрет на снятие с валютных вкладов наличных средств на сумму более $10 000. Если же вклад был открыт с 9 марта, снять с него средства можно только в рублях. Позднее регулятор продлил эти меры до марта 2023 г.
В июне российские банки начали вводить комиссию за хранение валюты на счетах в размере от 0,1% до 1%. При этом многие крупные российские банки и брокеры стали отказываться от открытия накопительных счетов и вкладов в долларах и евро. Эксперты объясняли это решение невозможностью куда-либо вложить иностранную валюту, из-за чего хранение долларов и евро для банков становится невыгодным.
Действуют ограничения и на покупку наличной валюты.
Что же такое золото и с «чем его едят»
Около 10% добываемого золота, используется в производстве и индустрии, в основном это точное приборостроение и проводники.
Остальные 90% используются для сбережений, инвестиций и изготовления ювелирных украшений. Человечество ограничено в добыче золота, производственными мощностями и поиском приисков. За всё время бытия, добыто около 200 тысяч тонн, и основная часть в последние 80 лет. Практически половина из этого количества задействована в ювелирных украшениях.
Всемирный Совет Золота, основываясь на предварительных данных, утверждает, что в недрах Земли содержится примерно 54 тысячи тонн драгоценного металла. Темпы будут наращивать, но добыча в ближайшие 10 лет, сократится.
Золотовалютные резервы страны (сокращённо ЗВР) — это ликвидные активы страны, которые, как правило находятся в ведении Центрального Банка или Министерства Финансов. Состоят они, как правило из золота, доллара и евро. Другие валюты тоже имеют статус резервных, но занимают в портфелях стран не более 15%, и это британский фунт, японская иена, швейцарский франк и китайский юань.
Мы с вами живём в эпохальное время для золота. Потому что золото никогда не стоило так дорого, как сейчас.
Цена на золото прогноз на 2023, 2024, 2025, 2026 и 2027
| Месяц | Начало | Мин-Макс | Конец | Мес.,% | Всего,% |
| 2023 | |||||
| Май | 1999 | 1933-2085 | 1962 | -1.9% | -1.9% |
| Июн | 1962 | 1918-1976 | 1947 | -0.8% | -2.6% |
| Июл | 1947 | 1930-1988 | 1959 | 0.6% | -2.0% |
| Авг | 1959 | 1959-2111 | 2080 | 6.2% | 4.1% |
| Сен | 2080 | 1948-2080 | 1978 | -4.9% | -1.1% |
| Окт | 1978 | 1978-2115 | 2084 | 5.4% | 4.3% |
| Ноя | 2084 | 2084-2171 | 2139 | 2.6% | 7.0% |
| Дек | 2139 | 2139-2306 | 2272 | 6.2% | 13.7% |
| 2024 | |||||
| Янв | 2272 | 2196-2272 | 2229 | -1.9% | 11.5% |
| Фев | 2229 | 2127-2229 | 2159 | -3.1% | 8.0% |
| Мар | 2159 | 2055-2159 | 2086 | -3.4% | 4.4% |
| Апр | 2086 | 2026-2088 | 2057 | -1.4% | 2.9% |
| Май | 2057 | 1972-2057 | 2002 | -2.7% | 0.2% |
| Июн | 2002 | 1931-2002 | 1960 | -2.1% | -2.0% |
| Июл | 1960 | 1885-1960 | 1914 | -2.3% | -4.3% |
| Авг | 1914 | 1914-1975 | 1946 | 1.7% | -2.7% |
| Сен | 1946 | 1946-2098 | 2067 | 6.2% | 3.4% |
| Окт | 2067 | 2001-2067 | 2031 | -1.7% | 1.6% |
| Ноя | 2031 | 2031-2128 | 2097 | 3.2% | 4.9% |
| Дек | 2097 | 2052-2114 | 2083 | -0.7% | 4.2% |
| 2025 | |||||
| Янв | 2083 | 2083-2148 | 2116 | 1.6% | 5.9% |
| Фев | 2116 | 2016-2116 | 2047 | -3.3% | 2.4% |
| Мар | 2047 | 2020-2082 | 2051 | 0.2% | 2.6% |
| Апр | 2051 | 2051-2132 | 2100 | 2.4% | 5.1% |
| Май | 2100 | 1940-2100 | 1970 | -6.2% | -1.5% |